Réunion d'information

Résultats annuels

Toll Collection

Systems

Paris,

le 23 janvier 2020

SOMMAIRE

Présentation de G.E.A

Chiffres clés de l'exercice 2019 / 2020 Faits marquants de l'exercice

Perspectives

Présentation de G.E.A.

Présentation de G.E.A.

  • Entreprise familiale, créée fin 1970 par son actuel Président
  • Entièrement spécialisée dans la conception et la fourniture de systèmes de péage (parking et autoroute)

Leader des systèmes de perception de

péage pour autoroute

| 4|

G.E.A en bref

Les systèmes électroniques et les logiciels de contrôle de G.E.A permettent :

  • Sur le plan financier
    • D'éviter la fraude
    • De contrôler les flux financiers
  • Sur le plan technique
    • De traiter tout type de moyens de paiement
    • D'effectuer des statistiques de trafics et de revenus
    • D'automatiser la perception du péage

| 5|

G.E.A en bref

Le péage en France :

  • En 2018 (Source AFSA) :
    • 95 milliards de km parcourus sur les autoroutes
    • 9 173 km d'autoroutes ou d'ouvrages concédés en service
    • 10,47 milliards d'euros de recettes
    • 1,60 milliard de transactions dont Télépéage :
      • 874 millions de transactions
      • 10 millions d'abonnés
    • Un effectif de 12 743 personnes

| 6|

Présentation de G.E.A.

  • 4 500 m² de bureaux et d'ateliers de fabrication, regroupant :
    • La Direction Générale, Administrative et Financière
    • Département Marketing et Ventes
    • Direction des projets
    • Bureau d'Etudes et d'Ingénierie
    • Département développement logiciel
    • Recherche et Développement
    • Usine de fabrication et d'assemblage
    • ServiceAprès-Vente

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Présentation de G.E.A.

  • Bureau d'études et d'ingénierie

| 8|

Présentation de G.E.A.

  • Développement logiciel (45 ingénieurs)

| 9|

Présentation de G.E.A.

  • Documentation technique et validation

| 10|

Présentation de G.E.A.

  • Usine de fabrication

| 11|

Présentation de G.E.A.

  • Plateforme d'intégration

| 12|

Présentation de G.E.A.

  • Chaines de fabrication CMS (implantation automatique de composants)
  • >1 000 000 composants par mois, soit > 150 000 cartes par an

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Présentation de G.E.A.

  • Chaine automatique de fabrication CMS

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G.E.A. occupe une place de leader en France

  • Fournisseur de plus de 80% des équipements installés sur le réseau
  • Fournisseur de 13 Sociétés d'Autoroutes
    Françaises sur 14

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G.E.A. occupe une place de leader dans le monde

  • Une présence dans 38 pays

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Principales typologies de péage

1500 V/h --

1000 V/h --

800 V/h --

700 V/h --

250 V/h --

180 V/h--

L'offre GEA : Du péage manuel au Free Flow

Débit

ETC Free Flow section courante 130K/h - 1500V/h par voie

Voie Free Flow intégré sur des

péages existants - 80-100Km/h

- 1000V/h

Voie ETC rapide 30- 50 Km/h -

800V/h

Voie ETC Stop & Go 10-15 Km/h -

700 V/h

Voie tout paiement- 250 V/h

Automatisation

Voie manuelle - 180 V/h

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Système automatique avec barrière

  • Equipements de Voie

Serveur local de Supervision et de consolidation

Réseau WAN

Réseau LAN

Système central + back office

Maintenance distante

Supervision distante

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Système automatique avec barrière

Gares automatiques - Voies tous paiements et télépéage Exemple récent : M11 Moscou - St Pétersbourg (684 Km)

Voie d'entrée

Voie automatique

Voie télépéage

rapide

Serveur de Gare & Système central

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Système automatique avec barrière

Gares automatiques - Voies tous paiements et télépéage Exemple récent : M11 Moscou - St Pétersbourg (684 Km)

| 20|

Système automatique avec barrière

| 21|

Système automatique avec barrière

Voies de télépéage rapide

  • Optimisation de l'écoulement du trafic
  • Réduction des émissions de gaz à effet de serre
  • Accessible à tous les types de véhicules grâce à la détermination automatique de catégorie

30 Km/h Non-

Stop E.T.C.

Lane

| 22|

Perspectives

L'automatisation de la perception du péage

G.E.A. dispose d'une large expertise reconnue dans ce domaine

  • Détection automatique de catégories au Brésil en voie de télépéage sans arrêt 60 Km/h

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Système automatique avec barrière

G.E.A. propose un système intégré de supervision & d'assistance à distance pour l'exploitation des voies automatiques

  • 1 seul opérateur pour superviser plusieurs dizaines de voies
  • Le même opérateur peut également superviser plusieurs gares de péage

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Péage sans barrière (Free Flow)

  • Trafic fluide
  • Ne nécessite pas d'infrastructures de gares de péage
  • Perception automatisée
  • Dématérialisation des autres moyens de paiement via des applications web avant ou après le passage

| 25|

Une solution mixte développée par G.E.A

La combinaison du Free Flow en entrée

et tout au long du parcours

avec des systèmes automatiques avec barrières en sortie

  • Réalisation au Kazakhstan (2012)
  • 8 portiques Free Flow en section courante
  • DSRC + RFID
  • Lecture plaque avant
  • Contrôle de la vitesse
  • 2 portiques Free Flow en entrée
  • DSRC + RFID
  • Lecture plaque avant

| 26|

Une solution mixte développée par G.E.A

La combinaison du Free Flow en entrée

et tout au long du parcours

avec des systèmes automatiques avec barrières en sortie

  • Réalisation au Kazakhstan

2 Gares automatiques en sortie équipées de voies tous paiements toutes classes

| 27|

Une solution mixte développée par G.E.A

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Les systèmes GNSS

Les systèmes GNSS

  • Il s'agit de solutions intégrées basées sur la géolocalisation des véhicules par satellite (GNSS), pour la perception du péage.
  • La collecte du péage est possible en flux libre sur tous types de route (autoroutes ou routes nationales)
  • Ce système est associé, pour le contrôle sanction à des portiques DSRC et lecture automatique de plaque

| 29|

L'offre G.E.A. Péage parking

Une gamme complète d'équipement et de service

| 30|

L'offre G.E.A. Péage parking

Une gamme complète d'équipement et de service

| 31|

L'offre G.E.A. Péage parking

Une gamme complète d'équipement et de service

GEA a également développé des interfaces avec des solutions de réservation et de paiement par Internet, téléphone et mobile, associées avec des systèmes de reconnaissance automatique de plaques d'immatriculation

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L'offre G.E.A. Péage parking

Références

  • Vinci Park devenu INDIGO
  • SAEMES (Ville de Paris)
  • Musée de l'Air et de l'Espace du Bourget
  • Ville de Tremblay
  • SEPADEF (Parking de la Défense)
  • Ville de Chatou
  • Courchevel
  • Aéroport de Mayotte
  • Société des Aéroports de Lyon
  • Ville dePointe-à-Pitre
  • Ville deFort-de-France
  • Grand stade de football en régionRhône-Alpes
  • Parkings relais Nantes
  • Parking relais de Toulouse (Tisséo Collectivités)
  • Ville de Rouen
  • Min de Rungis
  • Min de Toulouse
  • Disneyland Paris
  • Ville de Gagny
  • CHI de Créteil
  • Conseil Général 93
  • Ville de Vélizy Villacoublay
  • Ville d'Annecy
  • Ville de Blois
  • Parking sécurisé PL de Dourges
  • Parking sécurisé PL de Valencienne

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Chiffres clés exercice 2018/2019

Principaux chiffres au 30/09/2019

En M€

30/09/2019

30/09/2018

Production

38,32

45,80

Marge Brute

25,42

27,17

Résultat d'exploitation

5,51

7,08

Résultat financier

0,42

1,14

Résultat net

4,23

6,03

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Chiffres clés

  • Une production en recul(-16,3%)
    • Forte progression du chiffre d'affaires en France (+24,7%)
    • Baisse à l'exportation(-29,3%) après la très forte progression l'an dernier
  • Une marge brute en retrait en valeurcompte-tenu de la baisse de la production
  • Un taux de marge brute en hausse à 66,3% contre 59,3% sur l'exercice précédent en raison du dénouement simultané de plusieurs contrats à l'international
  • Un résultat d'exploitation en retrait en valeur(-22,2%) sous l'effet de la baisse de la production
  • Taux de marge d'exploitation relativement stable à 14,4% contre 15,5% sur l'exercice précédent
  • Un résultat financier en fort recul à 0,42 M€ contre 1,14 M€ en 2018 impacté par la baisse des taux d'intérêts
  • Une perte exceptionnelle de 249 K€ (dotation complémentaire pour IDR en raison de la baisse des taux d'intérêts)
  • Un résultat net en recul(-29,9%) sous l'effet de la baisse de la production, du recul du résultat financier et de la perte exceptionnelle
  • Un taux de marge nette à 11% contre 13,1% l'an dernier

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Chiffres clés

Répartition du chiffre d'affaires par activité

11,7%

88,3%

Péages autoroute et parking

Maintenance

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Chiffres clés

Répartition géographique du chiffre d'affaires

30/09/2018

France

30/09/2019

32,6%

Asie

1,6%

Afrique 14,1%

46,1%

Afrique 14,1%

France

21,7%

6,3%UE

Amérique

23,7%

Europe

(hors UE)

1,1%

5,9%Asie

Amérique15,2%

17,6%UE

Europe

(hors UE)

| 38|

Chiffres clés

Des effectifs maîtrisés

Répartition des effectifs

30/09/2019

30/09/2018

Ingénieurs et cadres

81

84

Production

88

93

Administratifs

12

12

Total

181

189

| 39|

Chiffres clés

Une situation financière qui reste saine au 30/09/2019

  • Une trésorerie nette de 67,3 M€ contre 75,0 M€ en 2018
  • Des capitaux propres de 81,54 M€ contre 79,75 M€ en 2018
  • Une absence totale d'endettement

| 40|

Chiffres clés

Tableau des flux de trésorerie

En M€

30/09/2019

30/09/2018

Capacité d'autofinancement

4,9

6,4

Variation du BFR

-7,4

-2,4

Variation nette de la trésorerie d'exploitation

-2,5

4,0

Variation nette de la trésorerie d'investissement

-2,7

-0,5

Variation nette de la trésorerie de financement

-2,4

-2,5

Variation nette de la trésorerie totale

-7,7

1,0

Trésorerie d'ouverture

75,0

74,0

Trésorerie de clôture

67,3

75,0

| 41|

Faits marquants de l'exercice

Faits marquants de l'exercice

Succès commerciaux et opérationnels à l'international

  • Poursuite avec succès des affaires en cours de réalisation
  • Signature de nombreux contrats de maintenance pluriannuels (sur 4 à 5 ans)
  • Nouveaux contrats :
    • En Afrique, notamment contrat pluriannuel pour l'ensemble du réseau autoroutier du Maroc remporté au second semestre
    • Au Mexique
    • En Russie
    • Plusieurs nouvelles commandes de badges de télépéage

| 43|

Faits marquants de l'exercice

Ouverture des gares de Tomasset

et Moapé en Côte d'Ivoire

| 44|

Faits marquants de l'exercice

Succès commerciaux et opérationnels en France

  • Au cours de l'exercice, G.E.A. a poursuivi la fourniture d'équipements de péage pour laquasi-totalité des sociétés d'autoroutes
  • Nouvelles commandes obtenues dans le cadre des contrats pluriannuels (SANEF, AREA, APRR, VINCI)
  • Développement de l'activité parking : Ville de Paris, Agglomération de Toulouse (contrat de 4 ans pour les parkings relais), ville de Blois
  • Parkings sécurisés poids lourds : Valencienne, Dourges
  • Livraison de deux premiers sites Flux libre sur Cofiroute et ASF (en exploitation opérationnelle)
  • GEA retenu par APRR (Groupe EIFFAGE) parmi 5 concurrents (dont 4 groupes internationaux) pour développer son système pilote Flux libre

| 45|

Perspectives

Perspectives

G.E.A. est positionnée sur :

  • Le renouvellement et les évolutions du parc installé
  • L'équipement de nouvelles infrastructures
  • La mise à péage d'autoroutes privatisées
  • La maintenance
  • L'automatisation
  • Le développement de l'activité parking
  • Les systèmes Flux Libres

| 47|

Perspectives

G.E.A. est positionnée en France :

  • Poursuite des contrats pluriannuels en cours pour la fourniture de nouveaux matériels avec SANEF, AREA, APRR, ASF, ESCOTA et
    COFIROUTE
  • Un parc installé permettant :
    • La participation aux évolutions et aux extensions des systèmes existants
    • Le développement des activités de service
      • Evolutions fonctionnelles
      • Solutions informatiques spécifiques
      • Maintenance des logiciels (Télémaintenance)
      • Maintenance des matériels

G.E.A. est positionnée à l'international :

  • Dans 38 pays dont, en particulier
    • Russie, Côte d'Ivoire, Maroc, Tunisie, Brésil, Kazakhstan, Chine, Croatie ...
    • Nouveau pays: Le Turkménistan

| 48|

Perspectives

L'automatisation de la perception du péage

Un marché porteur pour lequel G.E.A. maîtrise parfaitement les technologies

  • Une forte demande des exploitants pour optimiser leur rentabilité
  • Des technologies développées en interne par G.E.A. :
    • Voies de péage automatiques tous paiements
    • Systèmes électroniques et informatiques de détermination automatique de catégories
    • Système de télé assistanceaudio-vidéo temps réel des usagers et de télé exploitation
    • Télépéage
      • Télépéage avec arrêt et barrière
      • Télépéage sans arrêt avec Barriere (TSA)
      • Télépéage Free Flow

| 49|

Perspectives

Système automatique avec barrière : G.E.A. dispose d'une large gamme

de voies tous paiements dont l'efficacité prouvée est

unanimement reconnue par les exploitants

| 50|

Perspectives

Des voies automatiques tous paiements diffusées à l'exportation

| 51|

Perspectives

L'automatisation de la perception du péage

G.E.A. dispose d'une large expertise reconnue dans ce domaine

  • Pré-détectionautomatique de catégorie :
    • Brésil, Croatie, Danemark, France, Kazakhstan, Russie, Suède, etc…
  • Gares automatiques :
  • Gares automatiques livrées par G.E.A. :
    • En France sur ASF, SANEF, COFIROUTE, ESCOTA, ATMB et APRR
    • A l'exportation au Brésil, en Croatie, au Kazakhstan, en Russie, …

| 52|

Perspectives

L'automatisation de la perception du péage

G.E.A. dispose d'une large expertise reconnue dans ce domaine

  • Pré-détectionautomatique de catégorie : précision >99,5%

Séparation fine des véhicules

Détection des véhicules

Comptage des essieux : Détection optique

Profilage des véhicules :

Moto,

Piéton,

Voiture, bus, camion

| 53|

Perspectives

Le Télépéage : G.E.A. est positionnée sur ce marché porteur

  • Le Télépéage avec arrêt et barrière
    • G.E.A. a réalisé l'intégration du TIS (VL et PL) pour laquasi-totalité des autoroutes en France
    • G.E.A. a réalisé plusieurs systèmes de Télépéage à l'étranger (Suède, Danemark, Brésil, Croatie, Côte d'Ivoire, Asie)
    • G.E.A. poursuit l'installation du Télépéage sur l'intégralité du réseau autoroutier du Maroc
  • Le Télépéage sans arrêt avec barrière:
    • G.E.A. a développé et déployé le TSA 30 Km/h en France
    • Mise en œuvre du TSA au Maroc
    • G.E.A. déploie le TSA en Côte d'Ivoire
  • Le Télépéage Free flow
    • Première installation d'un système Free Flow en 2011 en France (Autoroute A65)
    • Participation au projet Ecotaxe
    • Développement et déploiement d'un système Free Flow mixte au Kazakhstan
    • Nouveaux développements en cours

| 54|

Système Free Flow

Nouveaux développements en cours

  • Premier site pilote Free Flow sur ESCOTA (groupe Vinci)
  • Deux nouveaux sites livrés sur ASF et Cofiroute et en exploitation commerciale
  • Deux premiers sites pilotes Free Flow sur APRR (groupe Eiffage)

| 55|

Système Free Flow

Nouveaux développements en cours

  • Livraison d'un premier site Free Flow sur Cofiroute (groupe Vinci)
    • Configurationmono-portique
    • 2 x 1 voie avec accotement 0,5 m
    • Système flux libre complet (Classes Françaises, plaques et DSRC)
    • Lecture de plaque avant et arrière
    • Mise en service commerciale au 1ersemestre 2019

| 56|

Système Free Flow

Nouveaux développements en cours

  • Livraison d'un premier site Free Flow sur ASF (groupe Vinci)
    • Configurationmono-portique
    • 2 x 1 voie avec accotement 0,5 m
    • Système flux libre complet (Classes Françaises, plaques et DSRC)
    • Lecture de plaque avant et arrière
    • Mise en service commerciale au 1ersemestre 2019

| 57|

Françaises, plaques et DSRC)
Lecture de plaque avant et arrièreMise en service au 4emetrimestre
2019
|58|
Configurationmono-portique2 voies + BAU
Système flux libre complet (Classes

Système Free Flow

Nouveaux développements en cours

  • Livraison d'un premier site Free Flow sur APRR (groupe Eiffage) Dijon Sud

Système Free Flow

Nouveaux développements en cours

  • Livraison d'un second site Free Flow sur APRR (groupe Eiffage) Fontaine
    • Configurationmono-portique
    • 2 voies + BAU
    • Système flux libre complet (Classes Françaises, plaques et DSRC)
    • Lecture de plaque avant et arrière
    • Mise en service prévue au 2emetrimestre 2020

| 59|

Perspectives

Le Télépéage : G.E.A. est également

un fournisseur d'équipements embarqués

  • Production en série du nouveau badge XG5000

| 60|

Perspectives

Le Télépéage : G.E.A. est également

fournisseur d'équipements au sol

  • G.E.A. produit des antennes hyperfréquences DSRC
  • Depuis 2005, plus de 13 000 antennes ont été fabriquées
  • Antenne de point de vente

| 61|

Perspectives

Le développement de l'activité parking

  • Succès commerciaux au cours de l'exercice
    • CHI Créteil
    • Parking PL de Dourges et de Valencienne
    • Accord cadre de 4 ans avec Tisséo Collectivités (Syndicat Mixte des Transports en Commun de l'Agglomération Toulousaine) : Parcs relais P+R
    • Ville de Paris
    • Ville de Blois

| 62|

Perspectives

Carnet de commandes en progression à

41,6 M€ au 30/09/2019

contre 37 M€ au 30/09/2018

30/09/2018

30/09/2019

29%

27%

73%

71%

France

International

| 63|

Evénements depuis la clôture de l'exercice

  • Plusieurs contrats significatifs ont été remportés à l'exportation, notamment dans un nouveau pays, le Turkménistan (autorouteAshgabat-Turkmenabad)
  • Le chiffre d'affaires brut (non retraité des produits constatés d'avance) du premier trimestre de l'exercice en cours ressort à 7,28 M€, en hausse de 5,2% contre 6,92 M€ un an auparavant

| 64|

Répartition du capital

Au 30/09/2019

38%

Famille Zass

Public

62%

| 65|

Evolution du cours de Bourse

Evolution 2018/2020

2018

2019

2020

| 66|

Réunion d'information

Résultats annuels

Toll Collection

Systems

Paris,

le 23 janvier 2020

La Sté GEA - Grenobloise d'Electronique et d'Automatismes SA a publié ce contenu, le 23 janvier 2020, et est seule responsable des informations qui y sont renfermées.
Les contenus ont été diffusés par Public non remaniés et non révisés, le23 janvier 2020 23:30:01 UTC.

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