La fusion avec Apollo Strategic Growth Capital permettra de dégager un produit brut pouvant atteindre 1,2 milliard de dollars, y compris un investissement privé en actions publiques, ou PIPE, de 335 millions de dollars.
Les investisseurs dans le PIPE comprennent le gestionnaire d'investissement Ares Management Corp, la société de technologie de voyage Sabre Corp et Zoom Video Communications Inc.
L'opération intervient à un moment où les voyages d'affaires se remettent d'un effondrement dû à une pandémie, ce qui donne un coup de fouet à des sociétés comme AmEx GBT qui aident à planifier les voyages d'affaires.
AmEx GBT était une unité détenue à 100 % par American Express Co jusqu'en 2014, date à laquelle le processeur de paiements a vendu la moitié de sa participation à un consortium dirigé par la société d'investissement Certares LP.
Le fonds souverain de Singapour GIC et le groupe Carlyle cherchaient à acquérir une participation de 20 % dans la société fin 2019, mais se sont retirés de l'investissement en mai de l'année dernière, alors que la crise du COVID-19 martelait le secteur du voyage.
Au cours de l'année écoulée, AmEx GBT a renforcé son activité en acquérant plusieurs entreprises, dont Ovation Travel Group, Egencia, la branche du groupe Expedia spécialisée dans les voyages d'affaires, et 30SecondsToFly, une startup de la travel tech qui utilise l'intelligence artificielle.
La société fusionnée sera rebaptisée Global Business Travel Group après l'opération, mais elle continuera à exercer ses activités sous la marque AmEx GBT.
La fusion devrait être finalisée au cours du premier semestre 2022, après quoi la société sera cotée à la bourse de New York sous le symbole "GBTG".
Les sociétés d'acquisition à vocation spéciale (SPAC), ou entreprises à chèque en blanc, sont des sociétés fictives créées dans le but de fusionner avec une entité privée pour la rendre publique en contournant l'offre publique initiale traditionnelle.
(Reportage de Sohini Podder à Bengaluru ; édition d'Aditya Soni)
