BLOCK, INC. Cette mesure placerait des entreprises comme Afterpay, détenue par Block Inc. de Jack Dorsey, et Zip Co sous la surveillance de l'Australian Securities and Investments Commission (ASIC). L'Australie n'est devancée que par la Grande-Bretagne parmi les pays qui ont cherché à réglementer le BNPL en tant que produit de crédit standard.
Les sociétés de BNPL proposent généralement des prêts à court terme sans intérêt et sur-le-champ, avec des vérifications de solvabilité minimales, qui permettent d'étaler les paiements sur plusieurs semaines ou plusieurs mois.
L'absence de frais d'intérêt a jusqu'à présent exempté les fournisseurs de BNPL de la réglementation sur le crédit à la consommation et le secteur a vu son activité exploser dans un contexte de frénésie d'achats en ligne stimulée par les paiements de relance COVID-19 et les taux d'intérêt ultra-bas.
Le gouvernement travailliste de centre-gauche a déclaré que la BNPL devait être considérée comme un crédit puisqu'elle a le même impact sur les emprunteurs.
"Le BNPL ressemble à un crédit, il agit comme un crédit et comporte les risques d'un crédit", a déclaré le ministre des services financiers, Stephen Jones, lors d'un discours prononcé lundi à Sydney.
"Notre plan empêche de prêter à ceux qui n'en ont pas les moyens, sans pour autant empêcher l'utilisation sûre et prudente de la BNPL.
L'Australie, qui compte une douzaine de fournisseurs de BNPL, a environ 7 millions de comptes BNPL actifs qui ont donné lieu à 16 milliards de dollars australiens (11 milliards de dollars) de transactions en 2021-22, soit une augmentation de 37 %, selon les données.
Les Australiens ont dépensé 63,8 milliards de dollars australiens pour leurs achats en ligne en 2022, et 26 % d'entre eux ont déclaré avoir utilisé la BNPL pour payer leurs achats, selon les chiffres de l'industrie de la vente au détail.
Les entreprises de BNPL gagnent la majeure partie de leur argent en facturant un pourcentage du chiffre d'affaires aux commerçants, en échange de l'orientation des acheteurs vers eux. Elles facturent aux emprunteurs des frais de retard, mais affirment qu'elles encouragent le remboursement dans les délais en promettant des limites de crédit plus élevées.
Les sociétés BNPL affirment qu'elles surveillent de près l'activité des emprunteurs, mais la nouvelle loi australienne les obligerait à respecter des obligations de "prêt responsable", notamment en procédant à des vérifications de solvabilité avant de prêter, en avertissant les clients lorsque les limites de crédit augmentent et en suivant des procédures de résolution des litiges qui sont liées par la loi.
Le gouvernement dévoilera le projet de loi pour consultation dans le courant de l'année et le projet de loi sera présenté au parlement d'ici la fin de l'année.
UN PREMIER PAS IMPORTANT
Un porte-parole d'Afterpay a déclaré que ce changement constituait "une première étape importante dans le développement d'un cadre réglementaire adapté à l'achat immédiat et au paiement différé".
Peter Gray, directeur général de Zip, a déclaré que ce changement permettrait de "continuer à travailler comme d'habitude" puisque la société se conformait déjà à la législation australienne sur le crédit pour certains produits.
Un porte-parole de l'ASIC, l'autorité de régulation qui avait préconisé une réglementation aussi stricte que possible pour BNPL, n'était pas immédiatement disponible pour un commentaire.
L'Australian Finance Industry Association, qui espérait que le code de conduite de BNPL servirait de base à l'autorégulation, a déclaré qu'elle "continuerait à travailler en collaboration avec le gouvernement sur les détails de la future réglementation".
Les actions des fournisseurs de BNPL cotés en Australie étaient mitigées à la mi-séance, les investisseurs digérant l'évolution réglementaire qui était largement attendue. Les actions de Block, propriétaire d'Afterpay, cotées localement, ont baissé de 1,5 %, tandis que les actions de Zip, le plus grand fournisseur autonome de BNPL, ont chuté de 5 %.
Le modèle commercial "acheter maintenant, payer plus tard" reste un modèle de croissance structurelle", a déclaré Shaun Ler, un analyste de Morningstar.
"Vous vous retrouvez dans une situation où tout le monde souffre, mais où vos concurrents souffrent encore plus et où la demande est toujours là", a ajouté M. Ler.
Andrew Grant, professeur de finance à l'école de commerce de l'université de Sydney, a déclaré que la réglementation "devrait contribuer à créer de la transparence pour les fournisseurs de crédit dans le secteur, sans nuire à la majorité des utilisateurs qui ont une bonne expérience avec les produits BNPL". (1 $ = 1,4743 dollar australien) (Reportage de Renju Jose à Sydney ; Rédaction de Lincoln Feast et Himani Sarkar)
