NEOEN D O C U M E N T
D ' E N R E G I S T R E M E N T U N I V E R S E L
A n n é e 2 0 2 3
I n c l u a n t l e r a p p o r t f i n a n c i e r a n n u e l
Sommaire
5 | DÉVELOPPEMENT DURABLE ET | |||||
RESPONSABILITÉ SOCIÉTALE* | 206 | |||||
5.1 | La RSE, au coeur de notre organisation | 208 | ||||
5.2 | Taxonomie Verte : évaluer la durabilité | |||||
de nos activités | 211 | |||||
5.3 | Présentation des principaux risques extra-nanciers | 211 | ||||
Notre modèle en quelques chiffres | 11 | |||||
5.4 | Nos équipes | 213 | ||||
Les faits marquants 2023 | 12 | |||||
5.5 | Nos projets | 222 | ||||
Notre ambition pour 2025 | 14 | |||||
5.6 | Nos communautés | 227 | ||||
Gouvernance | 15 | |||||
5.7 | Reporting sur le règlement Taxonomie Verte | 231 | ||||
5.8 | Indicateurs extra-financiers | 235 | ||||
1 | PRÉSENTATION | 16 | ||||
5.9 | Note méthodologique | 243 | ||||
1.1 | Présentation générale* | 18 | 5.10 | Rapport de l'organisme tiers indépendant | 245 | |
1.2 | Description du marché des énergies renouvelables | 21 | ||||
6 | RAPPORT SUR LE GOUVERNEMENT | |||||
1.3 | Description des activités du Groupe* | 26 | ||||
1.4 | Propriété intellectuelle* | 47 | D'ENTREPRISE* | 250 | ||
6.1 | État de la gouvernance | 252 | ||||
2 | COMMENTAIRES SUR L'EXERCICE* | 48 | ||||
6.2 | Organisation du gouvernement d'entreprise | 262 | ||||
2.1 | Indicateurs alternatifs de performance | 50 | 6.3 | Rémunérations de l'ensemble | ||
des mandataires sociaux | 278 | |||||
2.2 | Informations sur les principales | 6.4 | Autres informations | 308 | ||
données opérationnelles | 53 | 6.5 | Rapport spécial des commissaires aux comptes | |||
2.3 | Perspectives et tendances | 54 | ||||
sur les conventions réglementées | 313 | |||||
2.4 | Analyse de l'activité et du résultat | 55 | ||||
2.5 | Financements et investissements | 69 | ||||
7 | CAPITAL ET ACTIONNARIAT | 316 | ||||
2.6 | Procédures judiciaires et d'arbitrage | 79 | ||||
2.7 | Changement significatif de la situation | 7.1 | Renseignements concernant la Société* | 318 | ||
financière ou commerciale | 80 | |||||
7.2 | Capital* | 319 | ||||
2.8 | Autres informations | 80 | ||||
7.3 | Actionnariat* | 329 | ||||
7.4 | Marché du titre et relations avec les actionnaires | 332 | ||||
- FACTEURS ET GESTION DES RISQUES* 86
3.1 | Principaux risques auxquels le Groupe est exposé | 88 | 8 | INFORMATIONS COMPLÉMENTAIRES | 336 | |
3.2 | Assurances et gestion des risques | 113 | ||||
8.1 | Personnes responsables | 338 | ||||
8.2 | Responsables du contrôle des comptes | 338 | ||||
4 | ÉTATS FINANCIERS ET RAPPORTS | |||||
8.3 | Informations financières historiques incluses | |||||
DES COMMISSAIRES AUX COMPTES* | 120 | par référence | 339 | |||
8.4 | Documents accessibles au public | 339 | ||||
4.1 | Comptes consolidés du Groupe | |||||
8.5 | Tables de concordance | 340 | ||||
au 31 décembre 2023 | 122 | |||||
8.6 | Glossaire | 346 | ||||
4.2 | Rapport de certification des commissaires | |||||
aux comptes sur les comptes consolidés | ||||||
du Groupe au 31 décembre 2023 | 178 |
4.3 Comptes annuels de Neoen S.A.
au 31 décembre 2023 | 182 |
4.4 Rapport de certification des commissaires aux comptes sur les comptes annuels
de Neoen S.A. au 31 décembre 2023 | 202 |
Le sommaire détaillé des chapitres figure au début de chaque chapitre.
* Ces informations font partie intégrante du Rapport Financier Annuel, tel que prévu par l'article L. 451-1-2 du Code Monétaire et Financier.
2023
Document d'enregistrement
universel
Incluant le rapport financier annuel
Le Document d'Enregistrement Universel a été déposé le 21 mars 2024 auprès de l'AMF, en sa qualité d'autorité compétente au titre du règlement (UE) 2017/1129, sans approbation préalable conformément à l'article 9 dudit règlement.
Le Document d'Enregistrement Universel peut être utilisé aux ns d'une offre au public de titres nanciers ou de l'admission de titres nanciers à la négociation sur un marché réglementé s'il est complété par une note d'opération et le cas échéant, un résumé et tous les amendements apportés au Document d'Enregistrement Universel. L'ensemble alors formé est approuvé par l'AMF conformément au règlement (UE) 2017/1129.
Ce Document d'Enregistrement Universel est une reproduction de la version ofcielle du Document d'Enregistrement Universel qui a été établie au format ESEF (European Single Electronic Format) et qui inclut le Rapport Financier Annuel pour l'exercice clos le 31 décembre 2023 et est disponible sur le site internet de l'AMF (www.amf-france.org) ainsi que sur celui de la Société (www.neoen.com).
Des exemplaires du présent Document d'Enregistrement Universel (le « Document d'Enregistrement Universel ») sont disponibles sans frais auprès de Neoen, 22 rue Bayard, 75008 Paris, France, ainsi que sur les sites internet de Neoen (www.neoen.com) et de l'AMF (www.amf-france.org).
PRODUCTEUR D'ÉNERGIE EXCLUSIVEMENT RENOUVELABLE
Créé en 2008, Neoen s'est imposé comme un acteur indépendant et incontournable des énergies renouvelables dans le monde, avec une présence dans une quinzaine de pays à la fin de l'année 2023.
Notre croissance rapide et rentable est fondée sur une stratégie de diversification géographique et technologique de nos actifs et de notre portefeuille de projets, rendant notre dynamique de développement et notre performance plus robustes.
Premier producteur indépendant français d'électricité exclusivement renouvelable, nous développons nos propres projets, en assurons le financement et la maîtrise d'ouvrage,
et les opérons dans la durée. Notre modèle consiste à conserver le contrôle de nos actifs. Notre taux de détention en 2023 est supérieur à 93%. Cette stratégie nous permet d'être garants de la qualité et de la performance de nos actifs à long terme.
Audace, engagement, intégrité et esprit de corps, nos valeurs guident nos relations avec l'ensemble de nos interlocuteurs, partenaires, clients et populations locales. Partagées par nos 439 collaborateurs de 48 nationalités différentes, elles sont le socle de notre identité et les repères intangibles de notre comportement au quotidien.
notre mission
Penser et mettre en œuvre les moyens de produire
durablement et à grande échelle,
l'électricité renouvelable la plus compétitive
solaire
Le solaire est l'énergie renouvelable la plus abondante sur Terre, et la plus rapide à déployer. Intrinsèquement compétitive dans un grand nombre de pays, l'énergie solaire est la première technologie que nous ayons historiquement développée et reste aujourd'hui la première activité de Neoen.
éolien
L'éolien terrestre est également une énergie renouvelable mature, à la compétitivité avérée. Nous concentrons aujourd'hui nos installations éoliennes et nos projets de développement en Australie, en Finlande, en France, en Irlande, au Portugal, au Salvador et en Suède.
stockage
Le stockage est la meilleure réponse à l'intermittence des énergies renouvelables. La Victorian Big Battery, d'une capacité de 300 MW / 450 MWh, est l'une des unités de stockage par batteries lithium-ion les plus puissantes au monde. Nous disposons désormais de centrales de stockage en Australie, en France, en Finlande, au Salvador et en Suède.
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LE MOT DU PRÉSIDENT
Neoen s'affirme
plus que jamais comme
un acteur majeur de son secteur
Depuis sa création, Neoen a fait le choix d'adopter une perspective de long terme dans le développement de ses projets, ce qui lui a permis de connaitre une croissance à la fois forte et créatrice de valeur. Pour sa sixième année de cotation sur Euronext Paris, Neoen a continué à développer avec dynamisme son portefeuille d'actifs pour atteindre 8 GW de capacité en opération ou en construction, progressant de plus de 20% en 2023. Nous sommes donc pleinement conants dans notre capacité à atteindre 10 GW en opération ou en construction dans le courant de l'année 2025.
En tant que pure-player, notre stratégie s'articule autour d'un mix technologique complet : solaire, éolien et stockage. Elle repose également sur la diversication géographique de notre portefeuille d'actifs : en Australie, avec 3,75 GW de capacités en opération ou en construction, et en France (1,6 GW). Neoen dispose aussi d'un gigawatt d'actifs en opération ou en construction en Europe du Nord comme sur le continent américain. Cette stratégie de diversication est également retenue pour nos projets futurs : en évitant toute concentration du risque sur de trop grands projets, Neoen poursuit avec régularité et constance sa forte croissance.
L'expertise de Neoen lui a permis de remporter en 2023 plus de 1 670 MW de nouveaux projets dans l'ensemble de ses régions - Australie, Europe et Amériques - et de ses technologies. Avec près de 440 collaborateurs, le renforcement de nos équipes dans chacune de nos implantations permet d'être plus près des projets et d'avoir une connaissance ne des marchés où nous opérons, pour toujours plus de compétitivité et de pertinence.
En 2023, nous avons également intensié nos investissements dans le stockage en Finlande, en Suède et en Australie. En particulier, Neoen met en oeuvre une stratégie d'augmentation de la durée de stockage de ses batteries : Collie Battery est ainsi notre premier actif ayant une capacité de 4 heures.
Xavier Barbaro
Président - directeur général
Enn, en afchant un résultat net positif pour la treizième année consécutive, Neoen continue de démontrer sa capacité
- conjuguer croissance et création de valeur. En 2023, Neoen a renforcé ses capacités nancières, en ayant réussi son augmentation de capital en mars, destinée à accroitre sa capacité d'investissement. Neoen a également poursuivi sa politique de farm-down, qui lui assure une capacité d'auto- nancement.
Dans un contexte de remontée des taux d'intérêt et de difcultés opérationnelles de certains de nos pairs qui ont fait d'autres choix technologiques ou géographiques, Neoen a gardé son cap : celui d'une croissance à la fois forte et créatrice de valeur, diversiée et prévisible.
Neoen s'afrme plus que jamais comme un acteur majeur de son secteur.
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NOS MÉTIERS
DÉVELOPPEUR ET CONCEPTEUR
La phase de développement consiste à évaluer la faisabilité technique, économique, sociétale et environnementale de chaque projet. Pour ce faire, nous sommes en contact avec les différentes parties prenantes, les communautés locales et les municipalités, ainsi qu'avec les élus et les organismes publics. Nous réalisons un grand nombre d'études pour comprendre les enjeux propres au site et obtenir les autorisations gouvernementales nécessaires.
INVESTISSEUR ET MAÎTRE D'OUVRAGE
Nous finançons nos projets en combinant capital et dette à long terme. Nous nous impliquons directement, en tant que maître d'ouvrage, dans le suivi des travaux de construction de nos centrales électriques afin d'en garantir la qualité et ne collaborons qu'avec des constructeurs et fournisseurs de premier rang.
PROPRIÉTAIRE EXPLOITANT
Nous détenons nos actifs et les exploitons sur le long terme. Leur supervision est assurée en temps réel par notre équipe de spécialistes. Notre portefeuille croissant d'actifs, associé à notre expertise en matière de gestion de l'énergie, nous permet de concevoir des solutions énergétiques intégrées pour nos clients.
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NOS MÉTIERS
DÉVELOPPEUR ET CONCEPTEUR
Choix du site | Rencontre avec | Entretiens avec | Études : potentiel, |
les propriétaires | les riverains et les | interconnexion, impact | |
fonciers | autorités locales | environnemental |
Réunion
INVESTISSEUR ET MAÎTRE D'OUVRAGEpublique d'information
Signature d'un PPA ou | Autorisation de | Obtention des | Enquête | Dépôt des dossiers |
gain d'un appel d'offres | connexion au réseau | différents permis | publique | nécessaires à l'obtention |
gouvernemental | des permis | |||
Sélection | ||||
des fournisseurs | ||||
et contractants | ||||
Information sur | ||||
les emplois locaux |
Clôture du | Recrutements | Préparation | Construction | ||
financement | locaux | du site | Information | ||
d'avancement | |||||
des travaux | |||||
Tests et | |||||
PROPRIÉTAIRE EXPLOITANT | |||||
autorisations | |||||
d'injecter | |||||
Inauguration | Initiatives locales | Mise en | Connexion | ||||
de partage et | production | au réseau | |||||
Production et | développement | ||||||
maintenance | |||||||
Développement | |||||||
des activités | |||||||
agrisolaires |
Nouveau
développement
Mise en œuvre d'initiatives | Suivi | Gestion des initiatives | Fonctionnement de | «Repowering» ou | ||
locales de partage | environnemental | locales et des | la centrale pour au | démantèlement | ||
projets de partage | moins 30 ans1 | après 30 ans | ||||
1 pour les parcs solaires et éoliens, | et développement | |||||
Recyclage | ||||||
20 ans pour les batteries | ||||||
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NOS RESSOURCES
UN ACTEUR MULTI-LOCAL
Neoen est un des principaux producteurs indépendants d'énergie exclusivement renouvelable. Neoen est ainsi le premier producteur indépendant français d'énergies exclusivement renouvelables et le premier producteur en Australie.
Neoen privilégie une croissance organique par le biais d'une stratégie de leadership multi-local, en s'appuyant sur des équipes locales qui sont autant de moteurs pour le développement de nouveaux projets.
3
Régions
15 28
PaysImplantations
Actifs en opération ou en construction Projets « awarded » Projets en développement
La construction de la centrale de Metoro (41 MWc) est suspendue de façon permanente, et l'actif est en cours de cession.
Informations au 29 février 2024
UN CAPITAL HUMAIN UNIQUE
439 | 35 |
Collaborateurs | Âge moyen |
33,7% | 48 |
de femmes | Nationalités |
Chiffres au 31 décembre 2023
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NOS RESSOURCES
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NOS RESSOURCES
NOS ACTIONNAIRES AU 31 DÉCEMBRE 2023
4,39 % Bpifrance
6,92 % FSP
Nombre
42,17 % Impala*d'actions
152 122 449
45,24 % Flottant
1,28 % Cartusia / M. Xavier Barbaro*
* Impala et Cartusia agissent de concert.
Cartusia est un véhicule d'investissement long terme contrôlé par M. Xavier Barbaro et les membres de sa famille.
42,17 %
Impala, groupe détenu et dirigé par Jacques Veyrat et sa famille, investit dans des projets à fort potentiel de développement, dans différents secteurs d'activité et avec des niveaux de participation variables : l'Energie (détention de participations dans Neoen et Tag Energy), les Technologies (détention de participations dans Technoplus Industries, Edgyn, Inexto), les Cosmétiques (détention de participations dans Laboratoire Native propriétaire des marques Roger Gallet, Lierac et Phyto, dans Pharma and Beauty Group et dans Augustinus Bader), la culture, divertissement, mode (détention de participations dans Pullin, l'Exception, Rosa Bonheur et la Caserne), la nance (détention de participations dans Eiffel Investment Group et dans des projets de très forte croissance en Chine), l'immobilier et l'hôtellerie (des projets immobiliers résidentiels en région parisienne, au Luxembourg, en Espagne; un groupe hôtelier au Portugal et en France). Impala est un investisseur durable et de long terme.
6,92 %
Le Fonds Stratégique de Participations (FSP) est une société d'investissement à capital variable enregistrée auprès de l'Autorité des Marchés Financiers, destinée à favoriser l'investissement de long terme en actions. L'objet du FSP est de prendre des participations qualifiées de « stratégiques » dans le capital de sociétés françaises et de participer à leur gouvernance en siégeant à leur Conseil d'administration ou de gouvernance. Le fonds est financé par sept grandes compagnies d'assurance désireuses d'investir à long terme dans les entreprises françaises et de les accompagner dans leurs phases de développement et de transition. Les actionnaires du FSP sont BNP Paribas Cardif, CNP Assurances, Crédit Agricole Assurances, Société Générale Assurances, Groupama, BPCE Assurances et Suravenir. Au 31 décembre 2023, le FSP détenait dix participations dans le capital des sociétés Arkema, Seb, Eutelsat Group, Tikehau Capital, Elior Group, Neoen, Valeo, Believe, Soitec et Verkor. Le FSP continue l'étude d'opportunités d'investissement dans le capital de sociétés françaises. La gestion du FSP est déléguée à ISALT, société de gestion indépendante qui est en charge du suivi des sociétés dans lesquelles le FSP détient une participation et qui coordonne les relations avec les représentants permanents du FSP dans les conseils d'administration ou de surveillance des entreprises.
4,39 %
Bpifrance finance les entreprises à chaque étape de leur développement en crédit, en garantie et en fonds propres. Bpifrance les accompagne notamment dans leurs projets d'innovation et à l'international via une large gamme de produits et services. Bpifrance est très impliqué dans le secteur des énergies renouvelables et voit dans les entreprises de ce secteur de véritables catalyseurs de compétitivité pour l'économie française qu'elle entend soutenir dans les prochaines années au travers de son plan climat.
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Neoen SA published this content on 21 March 2024 and is solely responsible for the information contained therein. Distributed by Public, unedited and unaltered, on 21 March 2024 17:57:51 UTC.
