Technofirst : Rapport d'activité au 1er semestre 2016

TECHNOFIRST

Societe anonyme aConseil d'administration au capital de 3.469.785 euros Siege social : 48, avenue des Templiers Pare Napollon - 13676 Aubagne Cedex

RCS 379 099 443 Marseille

RAPPORT DE GESTION SUR LES OPERATIONS DU PREMIER SEMESTRE 2016

1. ACTIVITE AU COURS DU PREMIER SEMESTRE 2016 - PROGRES - DIFFICULTES - PERSPECTI VES D'AVENIR

2. Activite de la Societe au cours du premier semestre 2016ecoule

   Notre Societe, au cours du premier semestre 2016, a travaille sur les axes suivants :

   Nous avons finalise les actions menees en 2015, et avons concretise, au premier semestre 2016, l'obtention de l'homologation du seche-cheveux seconde generation. Nous avons termine le NoVACS 4.0. Nous avons notamment travaille sur son integration industrielle pour obtenir un produit serie au meilleur cout possible.

3. Activite des filiales

   Notre Societe n'a actuellement qu'une seule societe filiale, la societe SAS TECHNOFIRST INDUSTRIES, qu'elle detient a100 %.

   Cette societe n'a pas realise de chiffre d'affaires au cours du premier semestre 2016.

4. Evenements lmportants survenus posterieurement ala date de la cloture de l'exercice ecoule jusqu' a la date du present rapport

   Notre Societe a le plaisir d'annoncer que sont intervenus depuis la date de la cloture de l'exercice ecoule, les evenements suivants :

   • Le lancement de notre nouveau site internet, avec une orientation vers le e-commerce.

   • Le referencement sur youtube avec deux videos de presentation de nos produits TecHair et Lite 2,

   • La mise en vente de nos produits TecHair et Lite 2 sur Amazon,

   • La participation au Vendee Globe 2016 en qualite de sponsor principal du bateau TechnoFirst Face Ocean avec son skipper Sebastien Destremeau, et ce, dans le but d'elargir notre presence et notre visibilite pour le grand public.

5. Evolution previsible de la situation de la Societe et perspectives d'avenir

   Nous orientons le developpement de notre marche par une evolution marquee vers le e­ commerce, ce qui devrait dynamiser les ventes de nos produits B to C.

   Nous avons rec;u les rapports preliminaires des 5 nouveaux brevets deposes fin 2015 concernant les ouvrants actifs et ceux-ci s'averent tres positifs : les inventions sent considerees comme nouvelles et inventives.

   Comme al'habitude, l'investissement en recherche de notre Societe restera majeur, et notre Societe continuera de beneficier d'un important Credit d'impot recherche (CIR).

6. Activite en matiere de recherche et de developpement

   Notre Societe continue ses efforts et travaille sur plusieurs axes de recherche pour

   !'amelioration constante de nos produits.

7. Description des principaux risques et incertitudes auxquels la Societe est confrontee

8. Nous n'avons pas detecte de risques majeurs pour notre Societe au niveau juridique, industriel,financier ou environnemental.

9. PRESENTATI ON DES COMPTES SEMESTRI ELS

10. Les comptes au cours du premier semestre 2016 que nous soumettons ont ete etablis conformement aux regles de presentation et aux methodes d'evaluation prevues par la reglementation en vigueur.

    Le bilan et le compte de resultat figurent en annexe.

    2.1. Presentation des principaux postes du Bilan

    Au 30 juin 2016, le total du biIan de la Societe s'elevait a28.481.987 euros centre 21.038.926 euros pour l'exercice precedent, soit une variation de + 35,37 %.

    • Le montant brut des immobilisations s'eleve a21.785.326 euros ala fin du premier semestre 2016.

    • Compte tenu des investissements realises et apres prise en compte des amortissements, le montant net des immobilisations a augmente de 5,97 %,passant de 15.957.501 euros

      a 16.909.614 euros.

    • Le montant net de l'actif circulant est passe de 5.081.425 euros a6.696.661 euros, dont :

      Matieres premieres

      Produits intermediaires et finis Clients et comptes rattaches Autres creances

      Disponibilites

      Charges constatees d'avance

      29.694 euros

      793.634 euros

      3.865.296 euros 1.978.151 euros 8.795 euros

      21.091 euros

    • Le montant des dettes a diminue de 31,71 %,de 4.661.739 euros a6.140.195 euros, dont :

      Emprunts et dettes aupres des etablissements de credit Concours bancaires courants

      Emprunts et dettes financieres divers Dettes fournisseurs et comptes rattaches Dettes fiscales et sociales

      Autres dettes

      3.249.479 euros 1.113.706 euros

      90.312 euros 1.288.023 euros 398.675 euros

      O euros

    • Le capital social s'etablit au 30 juin 2016 a3.469.785 euros, et le compte Prime d'emission a7.572.476 euros.

      2.2. Presentation du Compte de resultat

    • Le chiffre d'affaires H.T. s'est eleve a2.854.353 euros centre 2.749.711 euros au titre de l'exercice precedent, soit une variation de + 3,81% ;

    • Le total des produits d'exploitation s'eleve a3.040.673 euros centre 2.799.900 euros au titre de l'exercice precedent, soit une variation de + 8,60 % ;

    • Les charges d'exploitation de l'exercice se sont elevees a1.991.020 euros centre

      2.065.093 euros au titre de l'exercice precedent, soit une variation de - 3,59 % ;

    • Le resultat d'exploitation ressort a1.049.654 euros centre 734.807 euros au titre de l'exercice precedent, soit une variation de + 42,85 % ;

    • Le montant des traitements et salaires s'eleve a244.976 euros centre 215.738 euros au titre de l'exercice precedent, soit une variation de + 13,55 % ;

    • Le montant des charges sociales s'eleve a105.230 euros centre 89.331 euros au titre de l'exercice precedent, soit une variation de + 17,80 % ;

    • L'effectif salarie moyen s'eleve a11et reste identique al'exercice precedent;

    • II est precise que la Societe n'a supporte aucune depense de travail interimaire.

    Compte tenu d1un resultat financier negatif de 170.752 euros contre 86.968 euros au titre de l1exercice precedent, le resultat courant avant impot de l'exercice ressort a878.902 euros

    contre 647.839 euros pour l'exercice precedent, soit une variation de + 35,67 % ;

    Compte tenu des elements ci-dessus, du resultat exceptionnel de 536.887 euros contre

    9.011 euros au titre de l'exercice precedent, de l'impot sur les benefices de 251.259 euros correspondant au credit d'impot recherche, le resultat de l'exercice se solde par un benefice de 1.667.049 euros contre un benefice de 984.205 euros au titre de l1exercice precedent, soit une variation de + 69,38 %.

    Est joint en annexe au present rapport, le tableau des resultats prevu par !'article R 225-102 du Code de commerce.

    Ill. LES DIRIGEANTS

    INFORMATIONS CONCERNANT LES MANDATAIRES SOCIAUX - Liste des mandats sociaux

    Conformement aux dispositions de l1article L 225-102-1, al. 3 du Code de commerce, nous vous communiquons ci-apres la liste de !'ensemble des mandats et fonctions exerces dans toute societe par chacun des mandataires sociaux de la Societe :

    Monsieur Christian CARME : Cogerant associe de la SCI CABEL ;

    Cogerant associe de la SCI CARTEC ; President de la SAS TechnoFirst Industries ;

    Gerant de la SARL I.T.C. Installations Techniques Climatiques.

    Monsieur Stephane FAY : Gerant de la societe ALTAYS.

    Monsieur Marc LAIGRET : Cogerant de la societe EUROSEARCH &ASSOCI ES

    IV. AUTRES I NFORMATIONS

    4.1. Les delais de paiement

    En application des dispositions de !'article L 441-6-1 al.1 du Code de commerce, nous vous indiquons la decomposition, ala cloture des deux derniers exercices, du solde des dettes a

    l'egard des fournisseurs, par date d1echeance :

    Exercice 2015	Echues a 30 jours	Echues a 60 jours	Echues a 90 jours	Echues a 120 jours
    Dettes fournisseurs	132.740 euros	76.640 euros	347.823 euros	63.098 euros
    Soit au total :	620.301 euros