La société californienne Callaway Golf (légalement Topgolf Callaway Brands Corp. (NYSE:MODG)), l'une des trois plus grandes marques de golf au monde (Titleist, Callaway Golf et TaylorMade), est à vendre. Un investisseur stratégique (IS) sud-coréen serait en lice pour acquérir la société, évaluée à environ 2,98 milliards de dollars (4 000 milliards de KRW).

Selon le secteur des banques d'investissement, les principaux actionnaires de Callaway Golf - BlackRock Advisors LLC (12,09 %), Providence Equity Partners LLC (11,48 %) et Thomas Dundon (10,11 %), fondateur de Dundon Capital Partners, une société d'investissement privée basée à Dallas - ont choisi un chef de file et sont en train de vendre leurs participations et leurs droits de gestion. Les principaux actionnaires devraient se séparer de Topgolf, une filiale de Topgolf Callaway Brands Corp. et ne vendre que Callaway Golf. Topgolf est un lieu de divertissement de premier plan qui propose des jeux de golf en salle, un bar à service complet et un restaurant.

L'entreprise de divertissement sportif a été rachetée par Callaway Golf en 2020 et la société fusionnée a adopté le nom de Topgolf Callaway Brands. L'année dernière, elle a réalisé un chiffre d'affaires de 1,76 milliard de dollars. Selon les rumeurs actuelles, le prix de vente de Callaway Golf s'élèverait à environ 2,98 milliards de dollars (4 000 milliards de KRW).

Ce prix est considéré comme raisonnable par les acteurs du secteur, compte tenu de sa capitalisation boursière très faible de 2,554 milliards de dollars (environ 3,4 billions de KRW), comparée à celle de son rival Acushnet Holdings (Titleist) de 3,902 milliards de dollars, et d'une prime de gestion accompagnée. Le secteur de l'IB a prêté attention à la possibilité que Callaway Golf devienne une société coréenne. Une société sud-coréenne serait sur les rangs.

Si la marque de sport américaine est rachetée par une société sud-coréenne, les trois grandes marques mondiales de golf seront sud-coréennes. Titleist a été rachetée par FILA Holdings Corp. en 2011.

TaylorMade a également été vendue à une société de capital-investissement basée à Séoul, Centroid Investment Partners LC, en 2021. À l'époque, F&F, une société sud-coréenne de vêtements, a participé en tant que société d'investissement.